پس از آن که نجات بانک فِرست ریپابلیک (First Republic Bank)، شرکت خدمات مالی ارائه‌دهنده خدمات مدیریت ثروت و بانکداری آمریکایی، نتوانست ترس سرمایه گذاران را کاهش دهد، و به دنبال آن، سهام بانک‌های منطقه‌ای به شدت در معرض فروش قرار گرفتند، ارزش سهام ایالات متحده امروز پایین آمد و روند صعودی روز گذشته خود را از دست داد.

گزارش مربوط به بررسی فرصت‌های شغلی و گردش کار (JOLTS) برای سومین ماه متوالی، کاهش داشت؛ این شاخص برای ماه مارس 9,590 هزار نفر بود که پایین‌ترین سطح در نزدیک به دو سال گذشته محسوب می‌شود.

ارزش دلار به سطح حمایت 102 رسید. بازده 10 ساله بدون تغییر باقی ماند، در حالی که بازده 2 ساله با بیش از 22 واحد زیر قیمت فروخته شد و به سطح 4.0 درصد بازگشت. انتظار ما این است که مطابق با برآوردهای سوآپ فوروارد، فدرال رزرو فردا نرخ‌ها را 25 واحد افزایش دهد.

پس از آن که تورم مربوط به کل کالاها در منطقه اروپا به 7.0 درصد نسبت به سال گذشته افزایش یافت، تورم مربوط به کالاهای غیر خوراکی این حوزه به 5.6 درصد نسبت به سال گذشته کاهش یافت.

فعالان بازارها اکنون بر اساس 25 واحد افزایش نرخ از سوی بانک مرکزی اروپا (ECB) قیمت‌گذاری می کنند. با این حال، ما بر این عقیده هستیم که ممکن است قبل از توقف، شاهد دو افزایش 25 واحدی دیگر از سوی بانک مرکزی اروپا باشیم.

از آنجا که جلسات بانک مرکزی در هفته جاری برگزار نمی‌شود، انتظار داریم تاکید کمتری بر نرخ تورم و بازار کار شود و در عوض، تمرکز بیشتر باید بر روی داده‌های مربوط به رشد اقتصادی، احساسات و انعطاف‌پذیری مصرف کننده مانند شاخص خرده‌فروشی، باشد.

فلزات پایه

امروز، فلزات پایه عملکرد متفاوتی نسبت به یکدیگر داشتند. در طول آخر هفته، بهای مس 3.0 درصد افزایش یافت؛ با این حال، پس از آن که قیمت آن به سطح مقاومت 8,700 دلار در هر تن رسید، روند صعودی خود را از دست داد و با قیمت 8,514 دلار در هر تن بسته شد.

بهای روی نیز به سختی به بالای 2,660 دلار در هر تن رسید و به 2,660 دلار در هر تن، پایین‌ترین سطح در چند روز گذشته، بازگشت. این فلز با قیمت 2,609.50 دلار در هر تن بسته شد.

بهای آلومینیوم به طور کلی بدون تغییر در 2,366.50 دلار در هر تن باقی ماند. همچنان که تداوم فقدان تقاضا از سوی کارخانه‌های فولاد ضد زنگ قیمت‌ها را از بالاترین سطح 130 دلار در هر تن در ماه فوریه پایین آورد، قیمت‌های آتی سنگ‌آهن در حدود 100 دلار در هر تن باقی ماند. ما گمان می‌کنیم که تنها زمانی که کاهش تولید از سوی کارخانه‌ها به اندازه‌ای چشمگیر باشد که کاهش تقاضا را جبران کند، قیمت مواد خام ممکن است به پایین‌ترین حد خود برسد و بهبود یابد.

معاملات سایر فلزات پایه با نوسانات اندکی تداوم یافت و برای ایجاد یک مومنتوم قوی در هر جهت، معاملات آتی باید از محدوده‌های فعلی خارج شوند.

نفت و فلزات گرانبها

با تاثیر داده‌های کلان اقتصادی بر چشم انداز تقاضا و کاهش حجم معاملات به پایین‌ترین سطح در سال جاری، ارزش معاملات آتی نفت بیش از 4.0 درصد کاهش یافت؛ در حال حاضر، نفت وست تگزاس (WTI) و برنت با قیمت 72 و 75 دلار در هر بشکه معامله می‌شوند.

بهای طلا و نقره امروز به عنوان داریی‌های امن روندی صعودی داشتند. این دو فلز گرانبها، به ترتیب، با قیمت بالاتر 2,014 و 25.37 دلار در هر اونس معامله شدند.