آنچه در این مقاله می خوانید
زمان در دنیای سرمایه‌گذاری بسیار حائز اهمیت است و این موضوع بیش از همه برای تنوع‌بخشی به سبد سرمایه‌گذاری صدق می‌کند، چون نمی‌خواهید در زمانی که به دنبال کاهش ریسک و دوری از نوسانات هستید، در یک دسته دارایی سرمایه‌گذاری کنید و پس از آن متوجه شوید که اشتباه کرده‌اید.
اینجاست که بحث ما به طلا و نقره معطوف می‌شود، چون شواهد ثابت می‌کنند که این فلزات گرانبها در گذشته، حال و آینده، دارایی‌های مطمئنی برای سرمایه‌گذاری بوده‌اند.
پس اگر در حال حاضر این عناصر در سبد سرمایه‌گذاری شما وجود ندارند، با ما همراه باشید تا دریابید چرا باید این روند را به زودی تغییر دهید.
ثبات طلا و نقره در دوره‌های رکود اقتصادی
به ویژه در زمان‌هایی که چشم‌انداز اقتصادی کلی نامطلوب است یا ساده‌تر اینکه نگرانی‌هایی در مورد آینده وجود دارد، طلا و نقره از مدت‌ها پیش به عنوان وسیله‌ای برای حفظ ثروت در نظر گرفته شده‌اند.
در اینجا شواهدی برای حمایت از این استراتژی تنوع‌بخشی وجود دارد:
حفظ مداوم ارزش
فلزات گرانبها تنها برای چند دهه کالایی برای حفظ ارزش ثروت نبوده‌اند، بلکه برای هزاران سال مورد توجه، جمع‌آوری و معامله قرار گرفته‌اند. اخیراً، این موضوع به چند شکل بروز پیدا کرده است:
در بحران مالی سال ۲۰۰۸، در حالی که بازارهای سهام در سراسر جهان سقوط کردند، ارزش طلا شاهد افزایش قابل توجهی بود – قیمت این فلز گرانبها تنها در هشت ماه ۵۰ درصد افزایش یافت. تا سال ۲۰۱۱، قیمت طلا به بالاترین حد تاریخی خود یعنی ۱,۸۵۵ دلار به ازای هر اونس رسید و در حالی که در سال‌های آینده کمی پایین آمد، تاکنون بسیار بالاتر از سطوح قبل از بحران مالی باقی مانده است. در شرایط بازار پرآشوب سال ۲۰۲۰ که با همه‌گیری بیماری کووید-19 در جهان ایجاد شد، قیمت طلا برای اولین بار در تاریخ از مرز ۲,۰۰۰ دلار عبور کرد و نقش آن به عنوان یک عامل ثبات‌بخش را تحت‌الشعاع قرار داد. از آن زمان تاکنون، این فلز این روند را حفظ کرده و در آوریل سال ۲۰۲۴، قیمت آن از ۲,۲۴۰ دلار گذشت.
مقاومت در برابر تورم
کل سیاره در طول چند سال گذشته با تورم شدیدی مواجه شده است که با افزایش هزینه‌های زندگی تشدید شده و باعث شده است که حتی خانواده‌های مرفه نیز احساس فشار کنند. سرمایه‌گذاری‌های طلا و نقره می‌توانند پادزهری برای توانایی تورم در فرسایش ارزش پس‌اندازها و سرمایه‌گذاری‌ها باشند.
داده‌ها بار دیگر این ادعا را تایید می‌کنند – یک مطالعه ۳۵ ساله نشان می‌دهد که هر زمان تورم به اوج می‌رسد، قیمت‌های فلزات گرانبها به طور متوسط ۱۴.۹ درصد افزایش می‌یابد.
مزایای تنوع‌بخشی
معمولاً طلا و نقره همبستگی کمی با سهام و اوراق قرضه دارند. به عنوان مثال، در دوره‌های استرس بالای بازار از سال ۱۹۸۷ تا امروز، این فلزات نشان‌دهنده ضریب همبستگی نزدیک به ۰.۱۰- با سهام آمریکا بوده‌اند.
این یکی از دلایل اصلی است که جمع‌آوری طلا و نقره منطقی است – البته به شرطی که به روشی استراتژیک انجام شود. این تغییر در سبد سرمایه‌گذاری شما باید بر اساس اطلاعات، و همچنین اهداف سرمایه‌گذاری خود شما انجام شود؛ پس لازم است تحقیق کنید و از یک مشاور مالی مشورت بگیرید تا اطمینان حاصل کنید که هر اقدامی که انجام می‌دهید، اقدامات درستی هستند.
گام‌های عملی برای به دست آوردن فلزات گرانبها
پس از این که تصمیم گرفتید سبد سرمایه‌گذاری خود را با طلا و نقره متنوع کنید، مرحله بعدی درک این است که چگونه می‌توانید به طور مؤثر این دارایی‌ها را به دست آورید. در اینجا، چند نکته وجود دارد:
انتخاب شکل مناسب
فلزات گرانبها در اشکال مختلفی عرضه می‌شوند و انتخاب اصلی شما در اینجا بین مالکیت فیزیکی و سرمایه‌گذاری غیرملموس است. این اشکال عبارتند از:
- سکه‌ها یا شمش‌های طلا و نقره: به عنوان مستقیم‌ترین شکل مالکیت فیزیکی طلا و نقره، چندین انتخاب محبوب وجود دارد که شامل عقاب‌های آمریکایی، برگ‌های افرا از کانادا، و کروگرراند‌های (Krugerrands) آفریقای جنوبی برای طلا؛ و عقاب‌های نقره‌ای آمریکایی و برگ‌های افرای نقره‌ای کانادا برای نقره هستند.
- صندوق‌های قابل معامله در بورس طلا و نقره (ETFها): صندوق‌های قابل معامله در بورس (ETFها) راهی برای سرمایه‌گذاری در طلا و نقره بدون نگهداری فیزیکی فلزات ارائه می‌دهند. این نمونه‌ها شامل سهام طلا SPDR (GLD) یا تراست نقره iShares (SLV) هستند.
از کجا خرید کنیم؟
باید به یاد داشته باشید که اگر در طلا یا نقره فیزیکی به عنوان یک دارایی سرمایه‌گذاری می‌کنید، همیشه از فروشندگان معتبری خرید کنید که محصولات تایید شده ارائه می‌دهند.
همچنین، از آنجا که قیمت‌ها می‌توانند بین فروشندگان به طور قابل توجهی متفاوت باشند، عاقلانه است که شرایط و هزینه‌ها را به همراه قیمت درخواستی محصولات فلزات گرانبهای خاص مقایسه کنید. این همه بخشی از وظایف شما به عنوان یک سرمایه‌گذار است.
نکاتی در مورد نگهداری
اگر فلزات فیزیکی را با هدف سرمایه‌گذاری خریداری می‌کنید، نیاز به محافظت از آن‌ها دارید – بنابراین می‌توانید یا در نظر بگیرید که صندوق‌های امانات ایمن را در یک بانک مناسب اجاره کنید، خدمات گاوصندوق خصوصی محلی را بررسی کنید یا گاوصندوق‌های امنیتی با کیفیت بالا در خانه خریداری کنید تا کنترل کاملی بر دارایی‌هایی که دارید، داشته باشید.
پیامدهای مالیاتی
درک ملاحظات مالیاتی و تنظیم اظهارنامه‌ها برای بازتاب دقیق جزئیات برای هر سرمایه‌گذاری ضروری است و در مورد فلزات گرانبها پیچیده‌تر از آن است که ممکن است فکر کنید.
به عنوان مثال، در حالی که فروش صندوق‌های قابل معامله در بورس طلا و نقره آمریکا تحت پوشش مالیات سود سرمایه است، برای دارایی‌های فیزیکی این فلزات گرانبها به عنوان اشیاء قابل جمع‌آوری طبقه‌بندی می‌شوند و بنابراین با حداکثر نرخ مالیاتی سنگین‌تر ۲۸ درصد روبرو می‌شوند.
سخن پایانی
به طور خلاصه، دلایل زیادی وجود دارد که طلا و نقره دارایی‌هایی هستند که مردم در زمان‌های دشوار اقتصادی به آن‌ها روی می‌آورند. و در حالی که داشتن آن‌ها در سبد سرمایه‌گذاری حتی در زمان‌های رونق اقتصادی منطقی است، افزایش سهم شما به عنوان حافظی در برابر عدم اطمینان مداوم، استراتژی دیگری است که توصیه شده است.
